Банки и Деньги

В условиях финансового кризиса спрос покупателей на проблемные банки, даже технологичные, с развитой сетью продаж банковских продуктов, невелик. И тому уже есть подтверждение. В начале октября 2008 года московский банк "Электроника" стал задерживать клиентские платежи. 16 ноября 2008 года Центробанк ввел в "Электронику" временную администрацию в лице Агентства по страхованию вкладов (АСВ), которое пыталось найти инвестора, готового приобрести потерявший платежеспособность банк целиком. Такового не нашлось, и АСВ решило продать "Электронику", как разобранный на запчасти "убитый" автомобиль. 1 декабря представители АСВ и Национального резервного банка (НРБ) подписали соглашение о передаче в НРБ обязательств "Электроники" по депозитам физических лиц (1,7 млрд руб.) и часть кредитного портфеля (5 млрд. руб.). АСВ, как конкурсный управляющий впервые использовало подобную схему в отношении проблемного банка. Дальнейшая судьба "Электроники" зависит от желания кредиторов заключить с акционерами банка соглашение о реструктуризации задолженности в размере 12 млрд. руб., иначе банк ждет ликвидация.

По прогнозам Центра экономической конъюнктуры (Таблица 6.), IV квартал 2008 г. станет со времени кризиса 1998 г. первым кварталом, в течение которого сокращаются объемы экономической деятельности. В сентябре рост ВВП составлял 6,9 %, в октябре — 5 %, в ноябре 1,6 %. В декабре рост ВВП может составить 0 %. 15 ноября Магнитогорский металлургический комбинат (ММК), Новолипецкий металлургический комбинат (НЛМК) и Evraz объявили об остановке доменных печей. НЛМК останавливает три из пяти своих домен общей мощностью почти 4 млн. тонн чугуна, что приведет к сокращению объемов производства стали на 10 %. В Evraz Group сообщили, что в начале ноября компания остановила домну на Западно-сибирском металлургическом комбинате. Остановка домен — крайняя мера, на которую металлурги идут только в очень тяжелой ситуации.

29 ноября Федеральная налоговая служба обнародовала статистику, согласно которой в ноябре по сравнению с октябрем сборы по налогу на прибыль и НДС упали в России более чем в 5 раз. А по сравнению с ноябрем прошлого года этих налогов собрали в 3–4 раза меньше, что может свидетельствовать о том, что экономика России после непрерывного 10-летнего подъема входит в рецессию.

По оценке экспертов Всемирного банка (17-й доклад об экономике в России от 17.11.2008 г.), в результате падения фондового рынка с 19 мая по 7 ноября 2008 года богатство в России сократилось примерно на $1 трлн., или примерно на 84 % российского ВВП за 2007 год. Из-за обрушения биржевых индексов богатство состоятельных россиян сократилось на $300 млрд. Вдвое больше потеряли нефтегазовые госкомпании и смежные отрасли.

Таблица 6.

Данные спада производства в IV квартале 2008 года

N

Сектора экономики

Длительность спада месяцев

Ноябрь к октябрю, %

Ноябрь к пику, %

Годовые темпы спада, %

1

Реальный выпуск

3

— 3,2

— 4,7

— 17,5

2

Промышленность

5

— 5,7

— 10,9

— 24,2

3

Сельское хозяйство

1

— 2,6

— 2,6

— 27,0

4

Грузооборот

8

— 3,3

— 7,9

— 11,6

5

Инвестиции

6

— 1,3

— 1,6

— 3,2

6

Розничная торговля

2

— 1,3

— 1,5

— 8,9

7

Экспорт*

3

— 8,9

— 12,5

— 41,5

8

Импорт*

1

— 3,5

— 3,5

— 35,0

*Октябрь к сентябрю.

По данным Всероссийского центра изучения общественного мнения (ВЦИОМ) и Национального агентства финансовых исследований (НАФИ), опубликованным 29 ноября 2008 года, россияне "мониторят" кризис, главным образом, посредством просмотров государственных телеканалов. В них же говорят о том, что финансовый кризис пришел в Россию из США, что власти страны к возникновению кризисных явлений не имеют отношения, что премьер В.В.Путин и Президент Д.А.Медведев разработали антикризисный план, который сгладит последствия финансового кризиса, а главное — власть не допустит ухудшения материального положения граждан в будущем. "Единая Россия" по инициативе комитета Госдумы по труду и социальной защите вынашивает популистские планы на один год заморозить все выплаты по кредитам вместе с процентами для тех граждан, которые потеряли работу и не в состоянии оплатить свои долговые обязательства. Российские парламентарии — не единственные в мире, которые за счет кредиторов пытаются помочь гражданам с выплатой кредитов, к примеру, в США в ноябре месяце законодатели в нескольких штатах разрешили ипотечным заемщикам возможную задержку выплат с 30 до 150 дней.

Активисты движения "Молодая гвардия", не дожидаясь законодательного закрепления инициативы, организовали в регионах телефонные горячие линии и заявили о намерении открыто вывешивать баннеры "Кровопийцы" на дверях банков, которые в условиях кризиса будут отказываться замораживать выплаты по потребительским кредитам для клиентов, которые вынуждены встать на биржу труда. В случае если поток жалоб на конкретный банк станет значительным, молодогвардейцы обещают устроить под окнами финансовой организации пикет и "окатить банк волной общественного порицания". Как это будет выглядеть в натуральном виде, можно только гадать.

Когда нефть стоила более $100 за баррель, казалось, что возврата к эпохе дешевой нефти быть не может. В ноябре-декабре 2008 года цены на нефть марки Urals колебались возле отметки $35 за баррель. При таких ценах в 2009 году бюджет гарантированно недополучит 3,5 триллиона рублей. Таким образом, вместо проблемы "куда девать долларовые сверхдоходы" российские денежные власти неожиданно столкнулись с проблемой дефицита иностранной валюты для поддержания курса рубля. В данной ситуации Центробанк вынужден либо продавать золотовалютные резервы, либо пойти на обесценивание рубля.

Официально о расширении коридора бивалютной корзины Центробанк не объявляет. Инвесторы узнают о мерах монетарных властей уже в ходе торговой сессии, когда курсы доллара и евро уходят к новым максимумам. В первый раз ЦБ расширил коридор 11 ноября, когда на бирже ММВБ подорожали и доллар, и евро. Обычно такое случается нечасто, так как эти валюты находятся "в противофазе". Доллар растет, когда евро падает, и наоборот. К 1 декабря стоимость бивалютной корзины (0,55 доллара и 0,45 евро) поднялась до уровня 31,22 рубля. С июля, когда доллар стоил 23 рубля, российская валюта ослабла уже на 20 %. Предсказать, когда именно будет проведен очередной этап девальвации довольно сложно. О восстановлении валютного контроля Центробанк пока молчит, но уже рекомендовал банкам удерживать среднюю за октябрь-ноябрь балансовую позицию по каждой иностранной валюте. По сведениям из СМИ, Центробанк регулярно проводит разъяснительные беседы с госбанками, отговаривая их от ведения игры на ослабления рубля в сложившихся кризисных условиях. Но и административное давление на банки неэффективно, если валюту покупают их клиенты — в частности, физические лица.

За полгода до 17 августа 1998 года, практически вся рыночно мыслящая общественность России (бизнесмены, экономисты, депутаты) обращалась к тогдашнему российскому Правительству и руководству Центробанка с призывами начать плавную девальвацию рубля. Сторонники девальвации предрекали скорый кризис и надеялись таким образом смягчить его последствия. Положительного эффекта девальвации рубля, как в 1999 году, трудно ожидать, поскольку свободных производственных мощностей в обрабатывающей промышленности уже нет, а многие производства сильно зависят от поставок импортных комплектующих, которые станут дороже. Девальвация рубля по подавляющему мнению экспертов была бы очень некстати. Это — новая волна процесса долларизации экономики и прощание с мечтой о сильном рубле и его возможности стать одной из мировых резервных валют. Это также влечет за собой создание невыгодных условий для обновления основных фондов в промышленности за счет новейших импортных технологий.